×Закрыть

№ 02 2015

№ 02 2015

Рынок аудиторских услуг России: тенденции, проблемы, направления развития

А.В. Турбанов
заведующий кафедрой «Регулирование деятельности финансовых институтов» Факультета финансов и банковского дела Российской академии народного хозяйства и государственной службы (РАНХ и ГС) при Президенте Российской Федерации, доктор юридических наук, профессор; e-mail: tavffb@rambler.ru

И.А. Лисовская
профессор кафедры «Бухгалтерский учет, экономический анализ и аудит» Факультета финансов и банковского дела РАНХ и ГС при Президенте Российской Федерации, доктор экономических наук, доцент

В статье рассмотрены тенденции развития аудита в России как одного из важнейших социально-экономических институтов, характерных для рыночной экономики, выявлены ключевые проблемы и определены основные направления развития рынка аудиторских услуг.

The article concerns trends in the development of audit in Russia as one of the most important economic institutions that specify market economy, identifies key issues and defines the main directions of development of the audit services market.

Ключевые слова:аудит; саморегулируемые организации аудиторов; рынок аудиторских услуг в России; проблемы и направления развития аудита; качество аудиторских услуг; регулирование аудиторской деятельности.

Key words:audit; self-regulative organization of auditors; market of audit services in Russia; problems and directions of de-velopment of audit; quality of audit services; regulation of auditing.

К вопросу о совершенствовании надзора за кредитными и некредитными финансовыми организациями в области ПОД/ФТ

В.В. Рудько-Силиванов
начальник Главного управления Банка России по Приморскому краю, доктор экономических наук; e-mail: guprim@vladivostok.cbr.ru

Г.В. Вишняк
заместитель начальника Главного управления Банка России по Приморскому краю

Т.В. Долматова
начальник Управления финансового мониторинга и валютного контроля Главного управления Банка России по Приморскому краю

В статье изложен комплексный подход к организации риск-ориентированного надзора за деятельностью кредитных и некредитных финансовых организаций в области ПОД/ФТ в рамках его основных элементов: осуществления финансового мониторинга, мониторинга сомнительных операций, контрольных процедур, оценки рисков с учетом складывающейся в Главном управлении Банка России по Приморскому краю практики. Предложены пути решения возникающих проблем, обозначены задачи на перспективу.

The article develops the complex approach applied to the risk-based supervision over the activities of lending and non-lending financial institutions in AML/CFT within its basic elements: implementation of the financial monitoring, monitoring of suspicious transactions, control procedures, and risk assessment with Bank of Russia Territorial Branch of Primorsky Krai practices in this sphere in mind. The paper suggests the solution of the arousing issues and outlines the goals.

Ключевые слова:противодействие легализации доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма (ПОД/ФТ); комплексный подход; обязательный финансовый мониторинг; мониторинг сомнительных операций; риск легализации (отмывания) доходов, полученных преступным путем, и финансирования терроризма.

Key words:anti-money laundering and countering the financing of terrorism (AML/CFT); complex approach; mandatory financial monitoring; monitoring of suspicious transactions; risk of money laundering and terrorism financing.

Проблемы применения уголовного закона об ответственности за незаконную банковскую деятельность

А.Н. Ляскало
руководитель направления комплаенса, Фонд «Сколково», кандидат юридических наук; e-mail: lyaskalo@list.ru

В данной работе с использованием материалов судебной практики исследуются проблемы применения статьи 172 «Незаконная банковская деятельность» Уголовного кодекса Российской Федерации, а именно вопросы разграничения незаконной банковской деятельности и незаконного предпринимательства, квалификации других преступлений, совершаемых в процессе незаконной банковской деятельности, в том числе легализации преступных доходов, подделки платежных документов и ценных бумаг, уклонения от уплаты налогов. Автором предлагается толкование некоторых признаков состава незаконной банковской деятельности.

The publication based on the materials of judicial practice examines the application problems of Article 172 of the Criminal Code of the Russian Federation, the issues of differentiation of illegal banking activity and illegal entrepreneurship, qualification of other crimes committed in the process of illegal banking activity, including money laundering, forgery of payment documents and securities, tax evasion. The author offers the interpretation of some elements of illegal banking activity.

Ключевые слова:незаконная банковская деятельность; нелегальный банк; фирма-однодневка; обналичивание; транзит; подделка документов; легализация преступных доходов; уклонение от налогов; статья 172 Уголовного кодекса Российской Федерации.

Key words:illegal banking activity; illegal bank; fake company; cashing; transit; forgery; money laundering; tax evasion; article 172 of the Criminal Code of the Russian Federation.

Динамика показателя «вероятность дефолта» по кредитам физических лиц

О.И. Никонов
директор департамента бизнес-информатики и математического моделирования, Уральский федеральный университет, доктор физико-математических наук, профессор; e-mail: o.i.nikonov@ustu.ru

В.Е. Власов
заместитель директора Финансового управления, Уральский банк ОАО «Сбербанк России»; e-mail: vlasovve@inbox.ru

Ф.П. Чернавин
аспирант кафедры анализа систем и принятия решений, Уральский федеральный университет; e-mail: chernavin_fedor@mail.ru

В работе рассматривается динамика вероятности дефолта по кредитам физических лиц за период со II квартала 2011 г. по II квартал 2014 г. Дается описание модели расчета вероятности дефолта по матрицам миграции. Проводится сравнение резервов, сформированных в соответствии с Положением Банка России № 254-П, и ожидаемых потерь по портфелю, рассчитанных в соответствии с IRB-подходом.

This paper reviews the dynamics of probability of default of consumer loans for the period from Q2 2011 to Q2 2014, describes a model for calculating probability of default by migration matrices. The paper also includes a comparison of reserves established in accordance with the regulation of Bank of Russia № 254-P and expected losses of the portfolio calculated in accordance with the IRB approach.

Ключевые слова:Базель II; IRB-подход; резервы; кредитные риски; ожидаемые потери; вероятность дефолта; математическое моделирование.

Key words:Basel II; IRB approach; reserve; credit risk; expected losses (EL); probability of default (PD); mathematical modeling

Региональное развитие как основа новой архитектуры кредитного рынка

Н.Е. Бровкина
кандидат экономических наук, доцент, кафедра «Банки и банковский менеджмент» Финансового университета при Правительстве Российской Федерации; e-mail: nbrovkina@inbox.ru

Россия столкнулась с серьезными геополитическими и экономическими вызовами. Истинными причинами снижения темпов роста ВВП, неустойчивости экономики и подверженности ее внешним рискам, являются, по мнению автора, структурные и территориальные диспропорции воспроизводства, которые приводят к диспропорциям кредитного рынка. Основное направление преодоления имеющихся проблем – укрепление экономики регионов и формирование новой модели российской банковской системы.

Russia was faced with serious geopolitical and economic challenges. The true reasons for the decline in GDP growth rates, economic volatility and exposure to external risks are, in the opinion of the author, structural and regional disparities reproduction that lead to distortions in the credit market. The main direction of overcoming the existing problems – strengthening the regional economy and the formation of a new model of the Russian banking system.

Ключевые слова:кредитный рынок; банки; региональный банковский сектор; архитектура кредитного рынка, региональное развитие экономики.

Key words:credit market; banks; regional banking sector; the architecture of the credit market, regional economic development.

О пересмотренном подходе Базельского комитета по банковскому надзору к оценке рыночного риска

А.А. Стежкин
главный экономист Департамента надзора за системно значимыми кредитными организациями Банка России; e-mail: saa15@cbr.ru

В статье автором проанализированы изменения концепции подхода Базельского комитета по банковскому надзору к рассмотрению и оценке рыночного риска, установленной вторым Консультативным документом «Фундаментальный пересмотр подходов к оценке рыночного риска» (октябрь 2013 г.) по сравнению с первым, опубликованным в мае 2012 г. Подробно описываются аспекты определения границы между торговым и банковским портфелями. Основное внимание уделяется двум подходам к количественной оценке рыночного риска – стандартизированному и основанному на внутренних моделях – и их области применения.

The article is about analysis of the revised concept of Basel Committee on Banking Supervision approach to market risk determination and calculation according to the second consultative paper «Fundamental Review of the Trading Book – A Revised Market Risk Framework» (October, 2013) in comparison with the first one published in May, 2012. The main changes in framework of the boundary between trading book and banking book are marked out and described. The key attention is focused on general principles of this consultative document: standardized and internal model-based approaches, the main specialties and borders of applicability.

Ключевые слова:рыночный риск; Базельский комитет по банковскому надзору; Value at Risk (VaR); концепция ожидаемых потерь (ES); торговый портфель; банковский портфель; стандартизированный подход; подход, основанный на внутренних моделях.

Key words:market risk; Basel Committee on Banking Supervision; Value at Risk (VaR); Expected Shortfall; trading book; banking book; standardized approach; internal models-based approach.

Причины, динамика и масштабы оттока капитала из экономики России

В.Д. Андрианов
доктор экономических наук, профессор МГУ, директор Департамента стратегического анализа и разработок Внешэкономбанка; e-mail: andrianov_vd@veb.ru

Е.С. Кривопустова
экономист 1-й категории Департамента стратегического анализа и разработок Внешэкономбанка; e-mail: krivopustova_es@veb.ru

В статье рассматривается актуальная проблема оттока капитала из России. Проанализированы причины и схемы вывода капитала в офшоры, особое внимание уделено сомнительным операциям, занимающим значительную долю в общем оттоке капитала из страны. Дана характеристика мировым офшорным активам. Сделаны выводы о влиянии оттока капитала на инвестиционный климат и экономику России.

The article describes current problems related to capital outflows from Russia. Analysis of causes and actual patterns of capital outflow is presented. Prominence is given to questionable transaction as an important part in total capital outflows. Characteristic of global offshore assets is given. Resume includes key conclusions about impact of capital outflow on Russian economy and investment climate in the current geopolitical environment.

Ключевые слова:отток капитала; сомнительные операции; офшоры; мировые офшорные активы; инвестиционный климат.

Key words:capital outflow; questionable transaction; offshore; investment climate.

«Ставка по платежам» как инструмент монетарной и фискальной политики

В.В. Короп
Белорусский государственный университет, Республика Беларусь, Минск; e-mail: korop@inbox.ru

В работе рассмотрены теоретические предпосылки внедрения нового инструмента одновременно фискальной и монетарной политики, в качестве которого предложена ставка по платежам. Автор приходит к выводу о том, что с позиций фискальной политики ставка по платежам, как альтернатива или дополнение действующей системы, может представлять собой инструмент более прогрессивного налогообложения в целях улучшения и упрощения условий ведения бизнеса. Кроме того, предложенная ставка, по его мнению, оказывает непосредственное влияние на запасы денег в экономике через денежные потоки, что может быть достаточно эффективным средством для регулирования монетарной сферы.

The work reviews theoretical backgrounds for introduction of a new tool both of fiscal and monetary policy which is suggested to be payment rate. The author arrives at a conclusion that from the point of view of fiscal policy this tool may represent more progressive taxation as alternative or addition to the existing system for the purposes of improvement and simplification of business environment. At the same time the rate suggests directly influences on the money supply in economy by means of money flows what can be quite efficient mean for monetary field regulation.

Ключевые слова:инструменты монетарной политики; фискальная политика; ставка по платежам.

Key words:monetary policy tools; fiscal policy; payment rate.

Швейцарский национальный банк: финансовые результаты деятельности

А.Н. Сухарев
доктор экономических наук, профессор кафедры конституционного, административного и таможенного права Тверского государственного университета; e-mail: su500005@yandex.ru

Г.Л. Толкаченко
кандидат экономических наук, профессор, завкафедрой финансов Тверского государственного университета; e-mail: tolkachenko59@mail.ru

В статье представлены статистические данные, характеризующие деятельность Швейцарского национального банка (ШНБ), приведены данные о доходах, расходах и финансовых результатах деятельности Швейцарского национального банка, а также показатели его финансового рычага и рентабельности за период с 1995-го по 2013 г. Дана сравнительная характеристика основных финансовых показателей Швейцарского национального банка и других центральных банков.

The paper presents the analytical data of the Swiss National Bank, the data on income, expenses and financial results of the Swiss National Bank, as well as indicators of its financial leverage and profitability for the period from 1995 to 2013. The comparative characteristics of the main financial indicators of the Swiss National Bank with other central banks are presented in this article.

Ключевые слова:Швейцарский национальный банк; швейцарский франк; золото; валютные резервы; финансовый рычаг; рентабельность; сеньораж.

Key words:the Swiss national Bank; Swiss franc; gold; foreign exchange reserves; financial leverage; profitability; seigniorage.

Путь денег: Иран – Золотая Орда – Русь (XIV – XV вв.)

Е.Ю. Гончаров
научный сотрудник Института востоковедения РАН; e-mail: lowvolga@inbox.ru

В статье рассматривается средневековая терминология русских серебряных (денга) и медных (пуло) монет, произошедших от названий таких же монет Золотой Орды. На джучидских монетах они написаны в некоторых легендах. Оба названия происходят из денежной терминологии ильханского Ирана. Таким же путем на русские и ранние литовские монеты попал орнамент в виде «магического узла».

The article deals with the origins of medieval Russian coin denominations – silver (denga) and copper (pulo). Both names were borrowed from the monetary terminology of the Golden Horde, where they, in turn, came from Ilkhanid Iran. In the same way, a specific ornament called «the magic knot» also emerged in the design of Russian and early Lithuanian coins.

Ключевые слова:Иран; Золотая Орда; русские княжества; Литва; денга; пул; данг; подражание; «магический узел».

Key words:Iran; Golden Horde; Russian Principalities; Lithuania; denga; pul; deng; imitation; magic knot.