×Закрыть

№ 01 2015

Банковское кредитование в условиях диверсификации бизнеса

А.А. Голованов
доктор экономических наук, профессор кафедры финансов РГАУ-МСХА им.К. А. Тимирязева; e-mail: golovanov25@yandex.ru

В статье анализируется состояние кредитования в связи с диверсификацией бизнеса на рынке банковских услуг. В частности, определено взаимодействие кредитного процесса с другими финансовыми инструментами в банковском секторе. При этом отмечено, что основой роста банковских активов будут выступать розничный бизнес в сегментах ипотеки и автокредитования, а также кредитование физических лиц, малого и среднего бизнеса.

This article analyzes the current situation with crediting in terms of business diversification on the banking services market. Specifically the author considers interrelation between crediting process and other financial instruments in the banking sector. Herewith it is noted that the growth of bank assets will be based on retail business activities in mortgage and automobile lending segments, crediting of natural persons, small and middle sized businesses.

Ключевые слова:банковский сектор; кредитование; кредитные риски; комиссионные доходы; двухуровневая модель рефинансирования; синдицированное кредитование; банковские активы.

Key words:banking sector; crediting; credit risks; commission expenses; two-level credit re-financing system; syndicated lending; bank assets.

Управление собственным капиталом кредитных организаций: особенности формирования и пути совершенствования

Н.И. Яшина
доктор экономических наук, профессор кафедры финансов и кредита, Нижегородский государственный университет им. Н.И. Лобачевского; е-mail: sitnicof@mail.ru

С.Д. Макарова
кандидат экономических наук, доцент кафедры финансов и кредита; е-mail: makarovasd@yandex.ru

И.А. Макаров
преподаватель кафедры финансов и кредита; е-mail: makartolk@mail.ru

Проблема эффективного управления процессом формирования собственного капитала кредитных организаций приобрела в последнее время еще большую актуальность в связи с кризисными явлениями в мировой экономике. В данной статье рассматриваются различные подходы к управлению собственным капиталом кредитных организаций, проведен их анализ применительно к российской банковской системе с учетом присущих ей особенностей. Автором сделаны выводы о возможных путях совершенствования процесса управления собственным капиталом кредитных организаций в России.

In connection with the crises in the world economy, the problem of effective management of the formation process of the own capital of credit organizations becomes increasingly important. The article examines different approaches to the management of the equity of credit institutions, analyses them with regard to the specifics of the Russian banking system. The authors made conclusions concerning possible ways of improving the process of management of the own capital of credit organizations in Russia.

Ключевые слова:собственный капитал; кредитная организация; управление собственным капиталом.

Key words:own capital; credit organization; management by own capital.

О страховании счетов юридических лиц

С.Б. Попов
заместитель председателя правления ОАО «АБ «Кузнецкбизнесбанк»; e-mail: psb@kbb.ru

Е.М. Лысова
экономист операционного управления ОАО «АБ «Кузнецкбизнесбанк»; e-mail: e-lysova@bk.ru

В статье рассмотрен вопрос страхования средств юридических лиц на депозитных и расчетных счетах. Показана возможность коммерческого страхования. Предложен алгоритм расчета тарифа и страховой премии в соответствии с методикой Росстрахнадзора. Определен взаимный интерес участников процесса – банков и страховых компаний.

The article considers the possibility of insuring corporate funds on deposit and current accounts. The opportunity of commercial insurance is shown. The algorithm for calculating the rate and insurance premium in accordance with the procedure of the Federal service of insurance supervision is offered. Mutual interest of participants of process – banks and insurance companies is defined.

Ключевые слова:страхование; риск отзыва лицензии; средства предприятий и организаций; актуарный расчет; страховой тариф.

Key words:insurance; risk of the recall of the license; means of the enterprises and the organizations; actuarial calculation; insurance tariff.

Канал банковского кредитования и эффект ликвидности Кашьяпа и Штейна в России

О.А. Зюзина
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики», Россия, Москва; e-mail: ozyuzina@hse.ru

А.В. Егоров
кандидат экономических наук, Банк России, Москва; e-mail: aegorow@bk.ru

Статья посвящена анализу канала банковского кредитования трансмиссионного механизма денежно-кредитной политики и специфики реакции отдельных групп банков на импульсы денежно-кредитной политики. Эта проблема приобретает особую актуальность в условиях перехода Банка России к режиму инфляционного таргетирования. Особое внимание уделяется ранее не исследованному для России эффекту ликвидности Кашьяпа и Штейна, заключающемуся в том, что банки с менее ликвидными активами в большей степени реагируют на импульсы денежно-кредитной политики. Результаты проведенного анализа свидетельствуют о том, что в России соотношение между ликвидностью и характером реакции на импульсы денежно-кредитной политики проявляется лишь для банков с устойчивой бизнес-моделью.

The article comprises the analysis of a bank credit channel of monetary policy transmission mechanism. It also provides the analysis of factors which determine the heterogeneity of different banks’ response to monetary policy impulses. This heterogeneity is becoming of more importance since the Bank of Russia is switching towards inflation targeting. Special attention is paid to previously unexamined for Russia Kashyap and Stein liquidity effect which implies that banks with less liquid assets respond to monetary policy impulses in a greater degree. Our results suggest that in Russia the relationship between a liquidity level and a response to monetary policy impulse holds only for the banks with a sustainable business model.

Ключевые слова:канал банковского кредитования; эффект ликвидности; денежно-кредитная политика.

Key words:bank lending channel; liquidity effect; monetary policy.

Венчурное финансирование в глобальной инновационной экономике

И.Н. Куликов
Институт мировой экономики и международных отношений Российской академии наук (ИМЭМО РАН), аспирант; e-mail: igor.n.kulikov@gmail.com

В статье исследуются особенности глобализации венчурного (рискового) капитала в инновационной экономике. Выявлены и проанализированы тенденции и проблемы мирового рынка венчурного капитала, идентифицированы факторы, определяющие формирование этого рынка.

The article investigates singularity of venture capital globalization in modern innovative economy. Tendencies and problems of the worlds’ VC are evaluated and analyzed, and factors of forming global VC market are recognized.

Ключевые слова:венчурный капитал; глобализация венчурного капитала; факторы формирования глобального рынка венчурного капитала; международные инвестиции.

Key words:venture capital; globalization of venture capital; forming factors of global venture capital market; international investments.

Влияние системы интернет-банкинга как канала ДБО на функционирование банковского сектора России

Н.Л. Полтораднева
кандидат экономических наук, доцент кафедры финансов, кредита, бухгалтерского учета и аудита, Омский государственный университет путей сообщения; e-mail: natalya_roeva@mail.ru

А.Я. Долгушина
аспирантка, Омский государственный университет путей сообщения; e-mail: na_otlichno@inbox.ru

В статье рассматривается одна из категорий трансакционного дистанционного банковского обслуживания (ДБО) – интернет-банкинг (ИБ). Исследуется понятие «интернет-банкинг» в рамках зарубежного и российского опыта использования дефиниции. Приведены результаты зарубежных исследований о влиянии ИБ на работу коммерческих банков, что позволило оценить перспективы развития ИБ и каналов ДБО в российском банковском секторе.

The article presents transactional remote banking category – internet-banking. It investigates the foreign and Russian experience of the «internet-banking» concept using. The article quotes foreign studier’s results about the impact of online banking on bank activities, that let author give a long-term outlook on online banking and remote banking channels in Russian banking sector.

Ключевые слова:дистанционное банковское обслуживание; электронное банковское обслуживание; банковские услуги; интернет-банкинг; онлайн-банкинг.

Key words:remote banking; electronic banking; banking services; e-banking; online banking.

Российские экономисты начала XX века об особенностях финансирования «военной экономики» в 1914–1917 годах

И.А. Назарова
кандидат экономических наук, доцент Московского государственного университета тонких химических технологий (МИТХТ) им.М. В. Ломоносова, Москва; e-mail: mitht.ira@yandex.ru

В статье исследуются особенности «военной экономики» России в 1914–1917 гг., формы финансирования бюджетного дефицита. Выясняется роль институциональных факторов в возникновении таких явлений, как «безденежье», «золотая инфляция», «революция цен», в период отмены золотого стандарта и перехода к новым принципам денежного обращения. Показан вклад российских экономистов в исследование промышленной конъюнктуры и феномена бумажных денег.

The article examines the features of the «war economy» of Russia in 1914–1917, forms of financing of the budget deficit. It turns out the role of institutional factors in the occurrence of such phenomena as «lack of money», «gold inflation», «price revolution» in the period of the abolition of the gold standard and the transition to new principles of monetary circulation. The contribution of Russian economists in the study of the phenomenon of paper money is shown.

Ключевые слова:дефицит бюджета; «военная экономика»; бумажные деньги; «безденежье»; «золотая инфляция»; золотой стандарт; конъюнктура.

Key words:budget deficit; «war economy»; paper money; «lack of money»; «gold inflation»; gold standard; market environment.